DCA คือ อะไร
DCA คือ วิธีการการลงทุนในสินทรัพย์ที่ไม่สนใจการเปลี่ยนแปลงของราคา DCA ย่อมาจาก Dollar Cost Average หรือ การลงทุนแบบเฉลี่ยต้นทุน การลงทุนแบบ DCA เป็นที่นิยมมากในตลาดหุ้น เพราะว่า เป็นกลยุทธ์การลงทุนที่เข้าใจง่ายและได้ผลดี
การลงทุนแบบ DCA เหมาะสำหรับมือใหม่ และสามารถใช้ได้กับสินทรัพย์ลงทุนทุกประเภท ตัวอย่างเช่น หุ้น คริปโต อย่างไรก็ตาม การลงทุนแบบ DCA ไม่เหมาะกับสินทรัพย์ที่มีเลเวอเรจ เช่น ฟิวเจอร์ หรือ Forex เนื่องจาก มีความเสี่ยงสูงที่ราคาจะเคลื่อนไหวตรงข้ามจนหมด
ในภาพคือ ราคาของหุ้น และจุดวงกลมสีแดง คือ จุดเข้าซื้อ จะเห็นว่า จะไม่สนใจว่าราคาเท่าไหร่ โดยเงื่อนไขในการเข้าซื้อคือ ทำการซื้อ 1 เดือนและเว้นไว้ 1 เดือนแล้วเข้าซื้อ นั่นคือ กลยุทธ์ DCA รูปแบบหนึ่งที่นิยมใช้
ลงทุนออมหุ้น DCA
การลงทุนแบบ DCA เป็นกลยุทธ์ลงทุนรูปแบบหนึ่ง แต่ด้วยลักษณะที่เป็นการลงทุนที่ไม่สนใจในราคา ว่าราคาจะเปลี่ยนแปลงไปแบบไหน การลงทุนแบบ DCA จึงใช้สำหรับออมในหุ้น เหมาะสำหรับคนที่ไม่มีเวลาในการศึกษามากนัก และเหมาะสำหรับคนที่ไม่ต้องการดูกราฟหุ้นบ่อย โดยเงื่อนไขสำหรับคนที่ลงทุนแบบ DCA ออมหุ้นมีดังนี้
- ลงทุนสม่ำเสมอ เพราะถ้าคนลงทุนไม่สม่ำเสมอจะทำให้ขาดทุนได้ เนื่องจากการไม่สนใจราคา ทำให้ช่วงหนึ่งจะขาดทุนเพราะการเคลื่อนไหวของหุ้นในระยะสั้น ๆ
- การลงทุน DCA ในหุ้นเหมาะสำหรับการลงทุนระยะยาว มากกว่า 5 ปีขึ้นไป โดยอาจจะเลือกกลยุทธ์การลงทุนตามเวลา เพราะกลยุทธ์ DCA มีหลายแบบ
- การออมหุ้นแบบ DCA ก็ยังจำเป็นต้องใช้การศึกษาดูหุ้นที่ดี ไม่เจ๊งในตลาด อย่างไรก็ตาม หลายคนเข้าใจว่า หุ้นที่ดี กับหุ้นที่พื้นฐานมั่นคงนั้นแตกต่างกัน การลงทุน DCA ที่ดีคือการลงทุน DCA ในระยะยาวในหุ้นที่เติบโต ดังนั้นจึงต้องดูราคาเป็นว่า ช่วงนั้นถูกหรือแพง
- การลงทุน DCA ต้องลงทุนในหุ้นช่วงถูก
ออม DCA คริปโต
นอกจากการลงทุน DCA ในหุ้นแล้ว เราสามารถลงทุนแบบ DCA ใน Crypto ได้อีกด้วย การลงทุนใน Crypto สำหรับคนที่ออมสะสมคริปโต โดยที่เงื่อนไขของการลงทุนใน Crypto จะแตกต่างจากการลงทุนหุ้น ดังนี้
- การทำ DCA ในคริปโต ไม่สามารถรู้ได้ว่า พื้นฐานของเหรียญนั้น ดีหรือไม่ดี เพราะเหรียญไม่ใช่ผลประกอบการของบริษัท
- การลงทุน DCA ในเหรียญนั้น ราคาจะผันผวนสูงกว่า ทำให้ได้ผลตอบแทนเยอะกว่า หรือขาดทุนจนหมดกรณีที่เหรียญหมดความนิยม
- เหรียญมีมากมาย แต่ไม่สามารถรู้ได้ว่า เหรียญไหนมีความมั่นคงและจะไม่เจ๊งออกจากตลาดเพราะเทคโนโลยีที่เปลี่ยนแปลงอย่างรวดเร็ ทำให้เมื่อเทคโนโลยีเปลี่ยน เหรียญที่ถูกสร้างโดยเทคโนโลยีแบบเก่าอาจจะถูกเลิกใช้
นั่นก็เป็นข้อแตกต่างที่ต้องคิดว่า การลงทุนออมคริปโตแบบ DCA นั้นจะมีข้อจำกัดและแตกต่างจากการลงทุน DCA ในหุ้น
DCA มีกี่แบบ
เมื่อเราทราบแล้วว่า การลงทุนแบบ DCA แบบออมในหุ้นนั้นเป็นการออมสะสมหุ้น บางคนจะซื้อหุ้นทุก ๆ สิ้นเดือนเมื่อเงินเดือนออก อย่างไรก็ตาม นั่นไม่ได้หมายความว่า กลยุทธ์การลงทุน แบบ DCA นั้นสามารถทำได้เมื่อเวลาถึงระยะกำหนดเท่านั้น การลงทุนแบบ DCA ยังมีรูปแบบอื่นอีก โดยเราสามารถใช้วิธีการประยุกต์ใช้ได้
- DCA ตามเวลา นี่คือ รูปแบบ DCA แบบ Classic ที่ทุกคนรู้จัก นั่นคือ กำหนดเวลาในการซื้อขายชัดเจน เช่นว่า จะซื้อเมื่อเงินเดือนออก หรือสิ้นเดือน หรือทุกสัปดาห์ ก็เรียกกว่าการทำ DCA ตามเวลา
- DCA ตามราคา คือการลงทุนแบบ Grid นั่นคือ จะเข้าซื้อเมื่อราคาขึ้นและลง 1 ช่วงราคา ตัวอย่างเช่น ถ้าหุ้นตัวหนึ่งราคา แกว่งขึ้นลงในช่วง 3 – 8 บาท ก็จะทำการแบ่งซื้อทุกช่วงได้แก่ ช่วงละ 1 บาท เมื่อราคา 3 บาท ให้ซื้อ 1 ครั้ง เมื่อถึง 4 บาทให้ซื้อ 1 ครั้ง เมื่อถึง 5 บาทก็ให้ซื้ออีก 1 ครั้ง แต่ว่าถ้าราคาลดลงมาที่ 4 บาท จะไม่ซื้อเพราะซื้อไปแล้ว กลยุทธ์แบบนี้จะเรียกอีกอย่างว่า Grid Trading แต่ก็เป็น DCA รูปแบบหนึ่ง
ลงทุน DCA ยังไงให้ได้กำไร
เมื่อลงทุนแบบ DCA มือใหม่หลายคนอาจจะคิดว่า ไม่ต้องวิเคราะห์ และเลือกหุ้นที่มั่นคงไม่เจ๊งไปจากตลาดเท่านั้น แต่จริง ๆ แล้วเงื่อนไขของหุ้นที่เหมาะทำ DCA คือ หุ้นที่จะเติบโตในระยะยาว เพราะว่า หุ้นที่มั่นคงอาจจะมีราคาลดลงได้ โดยอย่างที่เงื่อนไขที่ได้แนะนำไป ตอนแรก มีเงื่อนไขสำคัญ 3 ข้อดังนี้
- หุ้นต้องเป็นหุ้นดีผลประกอบการดี
- หุ้นต้องเป็นหุ้นเติบโตในอนาคต
- หุ้นต้องเป็นหุ้นราคาถูก นักเทรดต้องรู้ว่าหุ้นราคาถูกเป็นอย่างไร
ตัวอย่างการลงทุน DCA
ในตัวอย่างกราฟเป็นหุ้น BANPU หุ้นที่นักลงทุนในช่วงปี 2008 พูดถึงเป็นอย่างมาก เพราะราคาเพิ่มสูงหลายเท่าตัว นี่คือหุ้นที่เรียกว่า Bluechip หรือหุ้นที่มีพื้นฐานแข็งแกร่ง การทำ DCA อย่างที่ได้พูดตอนต้นว่า ต้องรู้ว่า หุ้นถูกและแพง ไม่ใช่หุ้นมั่นคง หุ้นต้องเติบโต ไม่ใช่หุ้นขนาดใหญ่
เพราะถ้าลงผิดช่วงเวลา เช่นไปทำ DCA ในช่วงที่เป็นขาลง และราคาแพงแล้ว จะทำให้เผชิญกับความเสียหายในการลงทุนได้สูง จะเห็นว่า ช่วงเวลาที่ทำ DCA ได้นั้นกินเวลาตั้งแต่ปี 1997 -2006 เลยทีเดียว นั่นเท่ากับระยะเวลากว่า 10 ปี ฉะนั้น การลงทุนแบบ DCA เป็นการลงทุนระยะยาวที่เห็นผลตอบแทนดีกว่าชัดเจนมาก แต่ต้องเลือกหุ้นให้ถูกต้องเช่นกัน
สรุป
DCA คือ การกลยุทธ์การลงทุนแบบหนึ่งนิยมใช้ในหุ้น DCA มักจะเหมาะสำหรับคนที่มีเวลาจำกัด มีเงินทุนจำกัด ต้องการลงทุนในระยะยาว และไม่มีเวลาวิเคราะห์มาก กฏสำคัญของการลงทุนแบบ DCA ได้แก่การเลือกหุ้นเติบโต การเลือกหุ้นผลประกอบการดี และรู้ว่าราคาถูกและแพงตอนไหน
